زمان تقریبی برای مطالعه: 6 دقیقه

استاپ لاس یا حد ضرر (Stop Loss) ابزاری است که معامله‌گران در بازارهای مالی از آن استفاده می‌کنند تا جلوی ضررهای بزرگ را بگیرند. وقتی شما یک معامله انجام می‌دهید، همیشه احتمال دارد قیمت بر خلاف پیش‌بینی شما حرکت کند. در این شرایط، استاپ لاس کمک می‌کند که معامله به‌صورت خودکار بسته شود و شما بیش از حد ضرر نکنید.

به زبان ساده، حد ضرر مثل یک دکمه ایمنی است که می‌گوید: “اگر قیمت به این عدد رسید، معامله را ببند و بیشتر از این ضرر نکن!”

چرا به استاپ‌ لاس نیاز داریم؟

معامله‌گری همیشه با ریسک همراه است و هیچ‌کس نمی‌تواند 100% پیش‌بینی کند که قیمت‌ها چگونه حرکت می‌کنند. استاپ لاس به شما کمک می‌کند که:

• جلوی ضررهای بزرگ را بگیرید: اگر قیمت بر خلاف انتظار شما حرکت کند، حد ضرر مانع ضرر بیشتر می‌شود.
• آرامش بیشتری داشته باشید: وقتی بدانید که معامله به‌صورت خودکار بسته می‌شود، دیگر لازم نیست دائم بازار را زیر نظر بگیرید.
• احساسات را کنار بگذارید: گاهی اوقات وقتی قیمت پایین می‌رود، ممکن است بخواهید صبر کنید تا دوباره بالا برود، اما این کار می‌تواند ضرر را بیشتر کند. استاپ لاس این احساسات را کنار می‌گذارد و به برنامه‌ریزی شما پایبند می‌ماند.

بیشتر بخوانید: 0 تا 100 معامله‌گری فارکس

چگونه حد ضرر کار می‌کند؟

فرض کنید یک سهم یا جفت‌ارز را با قیمت 100 دلار خریداری کرده‌اید و پیش‌بینی می‌کنید که قیمت افزایش پیدا می‌کند. اما ممکن است قیمت پایین بیاید. شما می‌توانید حد ضرر را روی 95 دلار تنظیم کنید. اگر قیمت به 95 دلار برسد، معامله به‌صورت خودکار بسته می‌شود و شما فقط 5 دلار ضرر می‌کنید.

انواع استاپ لاس

استاپ لاس به شکل‌های مختلفی استفاده می‌شود:

1. استاپ لاس ثابت (Fixed Stop Loss): شما یک عدد مشخص تعیین می‌کنید. مثلاً می‌گویید اگر قیمت به 95 دلار رسید، معامله بسته شود.
2. استاپ لاس پویا (Trailing Stop Loss): این نوع استاپ لاس همراه با قیمت حرکت می‌کند. اگر قیمت به 110 دلار برسد، استاپ لاس شما ممکن است به 105 دلار تغییر کند. این روش کمک می‌کند که از سودهای به‌دست‌آمده محافظت کنید.
3. استاپ لاس درصدی: شما می‌توانید حد ضرر را بر اساس درصدی از قیمت تنظیم کنید. مثلاً می‌گویید: “اگر قیمت 2% پایین‌تر از قیمت خرید شد، معامله بسته شود.”
4. استاپ لاس زمانی: در این روش، معامله بعد از مدت مشخصی، حتی اگر به استاپ نرسیده باشد، بسته می‌شود.

‌

چگونه استاپ لاس را تنظیم کنیم؟

برای تعیین استاپ لاس، باید چند نکته را در نظر بگیرید:

• تحلیل تکنیکال: نگاه کنید که سطح حمایت و مقاومت کجاست. سطح حمایت جایی است که قیمت معمولاً پایین‌تر نمی‌رود و سطح مقاومت جایی است که قیمت معمولاً بالاتر نمی‌رود. استاپ لاس را نزدیک این نقاط قرار دهید.
• میزان ریسک قابل قبول: تصمیم بگیرید که چقدر حاضر هستید ضرر کنید. به‌عنوان مثال، اگر حساب شما 1000 دلار است، ممکن است بگویید: “من نمی‌خواهم بیش از 20 دلار در این معامله ضرر کنم.”
• نوسانات بازار: اگر بازار خیلی پرنوسان است، باید حد ضرر را کمی دورتر از قیمت فعلی قرار دهید تا زودتر فعال نشود.

تاثیر استاپ‌لاس بر اندازه لات

وقتی شما قصد دارید وارد معامله شوید، باید تصمیم بگیرید که:

1. چه مقدار از موجودی حسابتان را می‌خواهید در این معامله ریسک کنید.
2. استاپ‌لاس را در کجا قرار می‌دهید (بر اساس تحلیل تکنیکال یا میزان ریسک).
3. اندازه لات را بر اساس فاصله استاپ‌لاس و میزان ریسک تعیین کنید.

فرمول محاسبه اندازه لات با در نظر گرفتن استاپ‌لاس

برای محاسبه اندازه لات، از فرمول زیر استفاده می‌شود:

Lot Size = Account Risk (دلار)​ / ( Pip Value × Stop Loss (Pips)) 

• Account Risk: مقداری از حساب که مایل به ریسک آن هستید (مثلاً 1% از حساب).
• Pip Value: ارزش هر پیپ برای جفت‌ارزی که معامله می‌کنید.
• Stop Loss: فاصله استاپ‌لاس از قیمت ورودی به واحد پیپ.

مثال عملی

فرض کنید:

• موجودی حساب شما 10,000 دلار است.
• می‌خواهید حداکثر 1% از حساب را در این معامله ریسک کنید (100 دلار).
• فاصله استاپ‌لاس شما 50 پیپ است.
• ارزش هر پیپ برای یک لات استاندارد 10 دلار است.

حال، اندازه لات را محاسبه می‌کنیم:

Lot Size = 100 / ( 10 × 50 ) =0.2 

این یعنی باید با 0.2 لات معامله کنید تا ریسک شما در این معامله به 100 دلار محدود شود.

مزایا و معایب حد ضرر

مزایا:

1. کاهش ریسک: استاپ لاس جلوی ضررهای بزرگ را می‌گیرد.
2. آسانی کار: شما نیازی ندارید دائم پای چارت‌ها بنشینید.
3. حذف تصمیمات احساسی: معامله به‌صورت خودکار بسته می‌شود و نیازی به تصمیم‌گیری‌های لحظه‌ای نیست.

معایب:

1. فعال شدن زودهنگام: گاهی ممکن است قیمت به سطح حد ضرر برسد و بعد دوباره در مسیر دلخواه شما حرکت کند.
2. تنظیم اشتباه: اگر استاپ لاس را خیلی نزدیک به قیمت فعلی بگذارید، ممکن است زود فعال شود و شما سود احتمالی را از دست بدهید.

نکات حرفه‌ای برای استفاده از استاپ لاس

1. Trailing Stop را امتحان کنید: این نوع استاپ به شما کمک می‌کند که هم از سود محافظت کنید و هم ضررها را محدود کنید.
2. صبور باشید: حد ضرر را خیلی نزدیک به قیمت فعلی نگذارید. فضای کافی برای حرکت بازار بدهید.
3. مدیریت سرمایه را فراموش نکنید: همیشه مطمئن شوید که میزان ضرر احتمالی شما در هر معامله بیشتر از 1-2% از موجودی حسابتان نباشد.

نتیجه‌گیری

حد ضرر یک ابزار ساده اما قدرتمند است که می‌تواند شما را از ضررهای بزرگ نجات دهد. با استفاده از این ابزار، می‌توانید ریسک‌های خود را مدیریت کنید و با خیالی راحت‌تر معامله کنید. مهم این است که بدانید چگونه استاپ لاس را به‌درستی تنظیم کنید و به برنامه‌ریزی خود پایبند باشید.